Crypto Futures Trading'de Liquidation'dan Nasıl Kaçınılır?
Liquidation, Leverage kullanan herkesin kabusudur. Pozisyonun, zararların Margin'i aştığı için borsa tarafından zorla kapatıldığı andır. İyi haber: disiplinli risk yönetimiyle Liquidation önlenebilir.
Liquidation'in Bedeli
2024'te büyük borsalarda 25 milyar $ üzerinde pozisyon Liquidation oldu. Bunun büyük kısmı, position size doğru ayarlanmayan retail trader'lardan geldi.
Liquidation Nasıl Çalışır?
Leverage ile pozisyon açtığında teminat olarak Margin yatırırsın. Fiyat aleyhine gider ve unrealized loss Margin'e yaklaşırsa, borsa borca girmemeni sağlamak için pozisyonu kapatır.
Liquidation Price Formülü (Long)
Liq Price = Entry * (1 - 1/Leverage + MMR)
10x Leverage örneği:
Entry: $50,000 | Liq: $50,000 * (1 - 0.1 + 0.005) = $45,250
~%9.5 ters hareket = Liquidation
Liquidation'dan Kaçınmak için 7 Strateji
1. Daha Düşük Leverage Kullan
Liquidation'un #1 nedeni aşırı Leverage kullanmaktır. 100x Leverage = %1 ters hareket Liquidation. Swing trade için 5-10x, scalping için maksimum 20x kullan.
2. Stop Loss Her Zaman Kullan
Stop Loss seviyeni Liquidation Price'ının üstünde belirle. Slippage ve wick riskine karşı Liquidation'dan %20-30 daha yukarıda kalmak iyi bir kuraldır.
3. Reserve Margin Bırak
Bakiyenin %100'ünü Margin yapma. %30-50 reserve bırak. Gerekirse pozisyona Margin ekleyebilmek, flash crash sırasında kurtarıcı olabilir.
4. Isolated Margin Kullan
Isolated Margin, kaybını o pozisyona ayırdığın Margin ile sınırlar. Cross Margin tüm hesabı riske atar.
5. Position Size'ı Doğru Hesapla
1-2% kuralını uygula: tek bir trade'de bakiyenin %1-2'sinden fazlasını riske etme. Böylece ardışık kayıplar bile hesabını korur.
6. Yüksek Volatilite Zamanlarında Trade Etme
FOMC, CPI ve büyük haberler saniyeler içinde %5-10 wick üretebilir. Ya pozisyonu küçült ya da bu zamanlarda trade etme.
7. Pozisyonlarını Takip Et
Stop Loss seviyene yakın price alert'lar kur. Takip edemiyorsan Leverage düşür veya position size'ı azalt. Kripto 7/24 hareket eder.
Liquidation Cascade Etkisi
Liquidation'lar başka Liquidation'ları tetikleyebilir. Büyük bir pozisyon marketten kapanınca fiyat daha da düşer ve diğer pozisyonlar da Liquidation olur. Grafikteki sert wick'lerin nedeni budur.
Pro İpucu: Liquidation Seviyelerini Takip Et
Tecrübeli traderlar liquidation heatmap (Coinglass, Hyblock) araçlarını kullanır. Fiyat çoğu zaman bu seviyelere likidite almak için gider. Pozisyonunu buna göre planla.
Liquidation Price'ini Hesapla
Pozisyona girmeden önce Liquidation Price'ini ücretsiz hesaplayıcıyla netleştir:
Liquidation Calculator'ı Aç